Die EU-Taxonomie – ein Instrument für nachhaltiges Wirtschaften

Seit dem 01.01.2025 gelten für alle großen Unternehmen (mehr als 50 Mio. EUR Umsatz, mehr als 25 Mio. EUR Bilanzsumme, mehr als 250 Mitarbeiter; mindesten zwei dieser drei Kriterien müssen an zwei aufeinanderfolgenden Abschlussstichtagen erfüllt sein) die Berichtsvorschriften der EU-Taxonomie. Vielen Unternehmen – und auch vielen Controlling-Abteilungen – scheint jedoch die Dringlichkeit und auch der damit verbundene Aufwand nicht bewusst zu sein.

Was verbirgt sich hinter der EU-Taxonomie?

Die EU-Taxonomie-Verordnung ist ein zentraler Bestandteil des European Green Deal und soll einheitliche Kriterien dafür schaffen, welche wirtschaftlichen Aktivitäten als ökologisch nachhaltig gelten. Sie stellt also ein Klassifizierungssystem für nachhaltige Unternehmens­aktivitäten dar. Sie wurde eingeführt, um Investitionen gezielt in umweltfreundliche Bereiche lenken zu können. Aus Controlling-Sicht liefert sie ein Regelwerk, das es erleichtert, die Nachhaltig­keitsperformance des eigenen Unternehmens oder von Investitionen zu bewerten.

Die sechs Umweltziele der EU

Ökologische Nachhaltigkeit beschreibt die EU-Taxonomie-Verordnung mit sechs Umweltzielen:

• Beitrag zum Klimaschutz
• Anpassung an den Klimawandel
• Nachhaltige Nutzung und Schutz von Wasser- und Meeresressourcen
• Übergang zu einer Kreislaufwirtschaft
• Vermeidung und Verminderung von Umweltverschmutzung
• Schutz und Wiederherstellung der Biodiversität und Ökosysteme.

Um als nachhaltig zu gelten, muss eine wirtschaftliche Tätigkeit einen wesentlichen Beitrag zu einem dieser Ziele leisten, ohne ein anderes erheblich zu beeinträchtigen. Sie muss außerdem unter Einhaltung des sozialen Mindestschutzes für Arbeitssicherheit und Menschenrechte ausgeübt werden.

Screening der Berichtspflichten und Berichtsinhalte

Angesichts der komplizierten Ermittlung empfiehlt sich ein mehrstufiger Filterprozess: Der erste Schritt besteht in einem umfassenden Screening der eigenen Geschäftsaktivitäten hinsichtlich der geforderten Pflichtkennzahlen Netto-Umsätze, Investitionen (CapEx) und Betriebs­aufwendungen (OpEx). Nachdem eine umfassende Identifikation der möglichen relevanten Wirtschaftsaktivitäten durchgeführt wurde, ist der nächste zentrale Schritt die Taxonomiefähigkeitsanalyse, die darauf abzielt, alle potenziell relevanten wirtschaftlichen Aktivitäten eines Unternehmens zu identifizieren. Dies umfasst die Zuordnung der Aktivitäten zu den sechs Umweltzielen und die Bewertung, ob diese grundsätzlich die Anforderungen der EU-Taxonomie potenziell erfüllen könnten.

Die taxonomiefähigen Wirtschaftsaktivitäten sind in einem nächsten Schritt auf Taxonomie­konformität zu prüfen, d.h. erst jetzt kommen die von der Taxonomie-Verordnung vorgegebenen technischen Bewertungskriterien wie Grenzwerte für Emissionen oder Vorgaben zur Ressourcennutzung zum Tragen. Sie müssen erfüllt sein, damit die Tätigkeit als taxonomiekonform eingestuft werden kann. Im Unterschied zur CSRD gibt die Taxonomie damit konkret einzuhaltende Grenzwerte vor.